隨著新型冠狀病毒疫情仍在持續(xù)蔓延，并不斷影響至全球多個國家,世界衛(wèi)生組織(WHO)緊急委員會于1月30日宣布中國新型冠狀病毒疫情構成國際關注的突發(fā)公共衛(wèi)生事件(PHEIC)，至此抗疫之戰(zhàn)進入最關鍵的時刻。在舉國上下同心同力抗擊疫情的時候，除民生及社會健康問題外，如此來勢洶洶的疫情也對中國經(jīng)濟運行帶來顯著的影響。從宏觀角度來看，市場需求和生產(chǎn)驟降，對投資、消費、出口都會帶來明顯沖擊。對于行業(yè)來講，消費相關行業(yè)(如旅游、餐飲、零售、娛樂、交通運輸及物流、線下教育培訓等)受到?jīng)_擊最大。對于相關行業(yè)當中的廣大企業(yè)，尤其是中小企業(yè)而言，也帶來巨大的負面影響及挑戰(zhàn)，如收入顯著下降、勞動力及租金等固定成本比例上升、資金鏈斷裂的風險，這些因素都可能使一家原本健康的企業(yè)迅速陷入財務危機。
為應對疫情給企業(yè)帶來的潛在負面影響及不確定性,企業(yè)高管應盡早針對企業(yè)可能出現(xiàn)的情況采取適當?shù)膽獙Υ胧?，協(xié)助公司自保及自救，從而度過此次危機。德勤結合過去協(xié)助眾多企業(yè)應對系統(tǒng)性或結構性財務危機及重大突發(fā)事件中的實踐經(jīng)驗，為幫助企業(yè)應對此次疫情，降低財務危機風險，建議如下八大措施：
1對于疫情對企業(yè)的財務影響進行持續(xù)監(jiān)控及評估
與企業(yè)正常經(jīng)營周期不同，在疫情期間企業(yè)可能在極短時間內(nèi)同時面臨銷售訂單劇降，原材料短缺、流動資金緊張等極端情況，企業(yè)高管應每日跟蹤、審視及評估此次疫情對企業(yè)的影響，并密切監(jiān)測一系列企業(yè)陷入財困會出現(xiàn)的征兆，制定百日現(xiàn)金流量預測及監(jiān)控機制，從而能夠提前評估潛在現(xiàn)金短缺的影響，并提請管理層作出及時、合適的應對措施。
2加強特殊時期的營運資金管理
假如疫情對企業(yè)的負面財務影響持續(xù)三個月、五個月甚至更長時間，維持流動性以及現(xiàn)金充足將是企業(yè)面臨的最大挑戰(zhàn)。企業(yè)需要根據(jù)自身現(xiàn)金流情況制定相應的營運資金管理措施。在危機當中，企業(yè)應更加關注應收應付款項管理，及早與上下游合作企業(yè)充分溝通協(xié)商，一方面與下游爭取縮短應收賬款收款時間，盡量降低企業(yè)的應收款項規(guī)模，另一方面與上游爭取更長時間的付款賬期財務風險應對措施，緩解企業(yè)的流動性。
3加強特殊時期的成本費用及投資支出控制，降低現(xiàn)金流出
若疫情對企業(yè)收入的負面影響不可避免，企業(yè)需要根據(jù)自身業(yè)務及訂單情況充分考慮及執(zhí)行更為謹慎的成本費用控制手段，在遵守國家政策法律的前提下壓縮固定成本，控制降低變動成本，在確保企業(yè)競爭力的基礎上，謹慎評估及控制資本性支出，使得企業(yè)能夠在疫情期間保住現(xiàn)金流。
4充分利用國家及地方政府部門支持防控疫情的相關政策
疫情爆發(fā)以來，國家及地方各政府部門陸續(xù)發(fā)布一系列支持防控疫情相關政策。2月1日，央行等五部委聯(lián)合發(fā)布30條措施支持居民及企業(yè)抗擊疫情。稅務總局也在積極研究疫情下的相關稅收支持政策。北京、上海、廣東、四川、海南、重慶、蘇州等省市政府紛紛出臺了稅費減免或延期繳納、適當降低租金、社保返還或延期繳納等優(yōu)惠政策，幫助企業(yè)減負。后續(xù)可能更多地方會出臺具體的優(yōu)惠政策，企業(yè)可充分分析并利用相關優(yōu)惠政策，將疫情對企業(yè)的財務影響降至最低。
5與合作金融機構充分溝通，維持良好關系，爭取信貸支持
銀保監(jiān)會及一些地方政府均發(fā)布相關金融政策或措施，對受疫情影響較大的地區(qū)及行業(yè)以及有發(fā)展前景但受疫情影響暫遇困難的企業(yè)，特別是小微企業(yè)給予一定金融支持或優(yōu)惠政策。如要求金融機構不得盲目抽貸、斷貸、壓貸，對受疫情影響嚴重的企業(yè)到期還款困難的可予以展期或續(xù)貸。通過適當下調(diào)貸款利率、增加信用貸款和中長期貸款等方式，支持相關企業(yè)戰(zhàn)勝疫情災害影響等。證監(jiān)會也發(fā)布對疫情防控期間到期公司債券支持發(fā)新還舊的政策。企業(yè)可依據(jù)相關指導政策，與合作金融充分溝通，爭取相關融資優(yōu)惠條件，降低企業(yè)還本付息相關現(xiàn)金流壓力。
6尋找新的融資途徑，解決短期內(nèi)資金壓力
在企業(yè)嚴重缺乏流動性的情況下，可尋找新的融資途徑財務風險應對措施，安排短期或過橋資金解決企業(yè)短期資金壓力，解決企業(yè)的生存問題。同時考慮安排如股權增發(fā)等長期資金融資，用以償還短期或到期貸款，提高企業(yè)流動資金與資本實力。
7剝離非核心資產(chǎn)或表現(xiàn)不佳的業(yè)務
識別企業(yè)當中表現(xiàn)不佳的業(yè)務和/或非核心資產(chǎn)，通過出售這些業(yè)務或資產(chǎn)，一方面降低特殊期間的潛在虧損及出血點，同時回籠資金，使管理層更好地掌握和利用公司資源，集中力量維持公司主業(yè)經(jīng)營。
8利用疫情帶來的挑戰(zhàn)與機遇進行企業(yè)重組
若企業(yè)通過上述單一措施無法成功自救，或需要考慮進行整體的業(yè)務和財務重組，即通過上述改善營運資本、節(jié)約成本費用、處置非核心資產(chǎn)、債務重組、以及尋找新投資人等一系列組合拳，從“急救”轉變?yōu)椤皬氐揍t(yī)治及全面恢復”，透過重組，使企業(yè)獲得更精簡的公司架構、具成本效益的商業(yè)模式及健康的財務杠桿，從而提升其效率及效益，從根本上改善公司的財務表現(xiàn)，標本兼治。
危機既是危險，也是機遇。此次新型冠狀病毒疫情對某些行業(yè)及企業(yè)的負面影響無可避免，但若應對方法得當，企業(yè)一定也可以在經(jīng)歷此次危機洗禮后，提升自身免疫力，徹底解除結構性風險，形成健康的財務及業(yè)務經(jīng)營體系，增強競爭力，邁上新的臺階。
更多財稅咨詢、上市輔導、財務培訓請關注理臣咨詢官網(wǎng) 素材來源：部分文字/圖片來自互聯(lián)網(wǎng)，無法核實真實出處。由理臣咨詢整理發(fā)布，如有侵權請聯(lián)系刪除處理。
400-835-0088
